酷基金网-中国领先的基金理财门户 登录注册 手机版 客户端
我的基金
最近浏览

大盘竞猜中央银行签到

我的位置: 主页 > 新闻资讯 > 证券要闻 > 正文

融资再“松绑”!多家上市公司欲重做方案 定增市场要火?

发布日期:2019-11-21  作者:kjj  来源:  浏览:

         近期,二级市场再融资出现“松绑”迹象。

11月8日,证监会就修改《上市公司非公开发行股票实施细则》等再融资规则公开征求意见,拟从精简发行条件、优化非公开发行制度安排等方面对再融资规则进行修订,这也使得沉寂已久的上市公司定增又开始受到市场关注。

多家上市公司欲重做方案

据悉,在中国证监会就修改再融资规则征求公众意见后,已有3家上市公司终止了此前的再融资计划。其中两人表示,将根据资本市场情况采取适当的融资方式,推动拟募项目的实施。

中嘉博创11月20日公告,公司决定终止公开发行可转换公司债券,并向中国证监会申请撤回相关申请文件。对于终止原因,公司表示:“鉴于市场环境和融资政策的变化,公司综合考虑了目前的实际经营情况和资金需求,比较了各种融资方案,经过认真研究,并在与中介机构深入合作后,达成沟通,公司决定终止可转换公司债券的公开发行,并向中国证监会申请撤回相关申请文件。”

11月19日,远大智能也发布了关于终止公司2019年非公开发行股票并撤回申请材料的公告。对于终止非公开发行股票的原因,公司“鉴于资本市场环境和趋势的变化以及公司战略规划的调整,公司在认真考虑和分析各种内外部因素,并与保荐人及其他各方反复沟通后,决定终止非公开发行股票,并向中国证监会申请撤回公司非公开发行股票的申请。

​11月8日,创业黑马公告,公司决定终止非公开发行股票,并向中国证监会申请撤回非公开发行股票申请材料。对于终止非公开发行股票的原因,公司还表示:“鉴于资本市场环境和趋势变化,公司考虑并认真分析了各种内外部因素,经过反复沟通,与保荐人进行了合作,公司决定终止非公开发行,并向中国证监会申请撤回公司非公开发行申请。”

再融资新政调整幅度较大,定增市场要火?

2019年11月8日,证监会就修改《上市公司证券发行管理办法》《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》等再融资规则公开征求意见,拟从精简发行条件、优化非公开发行制度安排、适当延长批文有效期和方便上市公司选择发行窗口等方面对再融资规则进行修订,这使得沉寂已久的定增市场又开始受到市场关注。

征求意见稿显示,从发行条件来看,取消创业板上市公司非公开发行股票连续2年盈利的条件;取消创业板上市公司公开发行证券最近一期末资产负债率高于45%的条件。从发行对象上来看,将目前主板(中小板)、创业板非公开发行股票发行对象数量由分别不超过10名和5名,统一调整为不超过35名;同时支持上市公司引入战略投资者。

另外,征求意见稿还将再融资批文有效期从6个月延长至12个月;将发行价格不得低于定价基准日前20个交易日公司股票均价的9折改为8折;将锁定期由现在的36个月和12个月分别缩短至18个月和6个月,且不适用减持规则的相关限制;科创板上交所审核期限为2个月,证监会注册期限为15个工作日。此外,新修订的再融资办法的适用将实施新老划断,修改后的再融资规则发布时,已经取得批复公司的适用老规则,未取得批复的适用新规则。

一般来说,上市公司撤回定增方案的原因有:一是考虑到监管部门批准的概率较低;二是市场环境急剧变化,导致项目实施困难;三是筹资中遇到的问题。总的来说,最近取消再融资计划的案例更多是公司内部原因。

酷基金声明:文章内容仅供参考,不作为投资建议,如有侵权联系删除;入市有风险,投资须谨慎。